量化投资学习【经典指标和K线图系列】之1——指数平滑均线

最近发现一个不错的量化策略实现平台，免去我以前自己配置Python环境，获取数据，处理数据等一系列麻烦，还可以和小伙伴们及时分享策略交流。在此记录下我在Joinquant平台进行的量化投资策略学习过程，与大家共享，欢迎批评指正。
在社区中看到均线策略代码示例，进行了克隆改进形成了现在的指数平滑均线。

1. 指数平滑均线原理

使用均线的目的就是想找出趋势，跟随趋势，体现了顺势而为的思想。不足是：信号滞后，发出信号时可能已经涨过了，而且不适合震荡市，在震荡市中会频繁止损。均线策略代码示例提到的移动均线法不考虑较远期的数据，指数平滑法则不舍弃过去的数据，但是仅给予逐渐减弱的影响程度，即随着数据的远离，赋予逐渐收敛为零的权重。

2. 指数平滑均线策略伪码

Input：当前仓位，时间点T
Output：仓位比例
1: 获取股票T日收盘价X
2: 计算T日EXPMA值＝a当日或当期收盘价 + (1－a)上一日或上期EXPMA，
其中，a为平滑系数，取作m/(N+1)，m一般取2，Ｎ为天数，取5、12、26、60、120日。首次（T-1）日EXPMA值为其前N-1日的收盘价的均值。
3: if T-1日收盘价 < T-1日EXPMA值 and T日收盘价 > T日EXPMA值
4: 全仓以T+1日开盘价买入
5: elseif T日收盘价 < T日EXPMA值
6: 空仓以T+1日开盘价卖出

3. 指数平滑均线策略回测

这里我选择了下表中的标的进行回测

回测时间段 ：2005年1月5日至2015年9月21日（和股票上市实际时间段的交集）
回测频率 ：按日回测
回测资金：50万
手续费：每笔交易时的手续费是, 买入时万分之八，卖出时千分之1.3, 每笔交易最低扣5块钱。
回测结果如下表

4. 简单分析

我从上证50、沪深300各挑选了一只股票，还选了上证50和沪深300的ETF，一共四只标的。从回测结果统计表中可以看出600196(复星医药,沪深300)、510300(沪深300ETF)在60日指数平滑均线时收益率最高，601318(中国平安,上证50)、510050(上证50ETF)在26日指数平滑均线时收益率最高。对于中线投资者来说，指数平滑均线的参考意义似乎更大。但从目前测试结果看该策略的回撤略大，510300(沪深300ETF)在26日时收益超过基准收益的两倍多，其回撤是所测试中最小的了，但最大回撤仍达22.081%，可以采用硬止损的方法。也可以和其他指标等相结合一起使用。

标签：线图,策略,均线,平滑,50,EXPMA,回测,量化
来源： https://www.cnblogs.com/GunFly/p/14317340.html